净息差最高的民营银行近期密集下调存款利率。

　　界面新闻记者注意到，5月以来，振兴银行、三湘银行、华通银行等多家民营银行相继下调存款利率，下调幅度约为10-20个基点，主要涉及3年期、5年期整存整取存款产品。值得注意的是，部分银行出现了利率“倒挂”现象，即5年期定存利率低于3年期定存利率。

　　民营银行由于没有实体经营网点，为了吸引储户，通常会提供高于大型银行的利率，即业内所称的“高息揽储”。

　　“净息差压力巨大，尽管民营银行的息差高于其他类型银行，但下降幅度很大。”某民营银行资产部门人士对界面新闻记者表示，个人业务占比较高的民营银行净息差还能保持高位，而公司业务占比高的银行则下降明显。

　　新一轮降息启动

　　自5月12日起，辽宁振兴银行将人民币整存整取定期存款三年期利率调整为2.30%，其他存款利率保持不变。

　　三湘银行于5月8日调整了存款产品挂牌利率，调整后，其活期存款、3个月定期存款、二年期定期存款（50元起存）、二年期定期存款（1000元起存）、三年定期存款、五年期定期存款年利率分别为0.25%、1.4%、2.1%、2.3%、2.4%、2.4%。

　　吉林亿联银行自5月3日起，二年期、三年期、五年期整存整取定期存款挂牌利率分别下调至2.2%、2.4%、2.3%，下调幅度均为20个基点。

　　此外，4月份也有多家民营银行下调存款利率，包括蓝海银行、富民银行、中关村银行、微众银行等。

　　中国邮政储蓄银行研究院娄飞鹏指出，降低实体经济融资成本需降低贷款利率，而贷款利率下降将进一步增加银行净息差下行压力，因此需要降低负债成本，存款作为银行重要负债来源，降低存款利率成为稳定净息差的关键。

　　记者注意到，部分民营银行存款利率出现倒挂现象，3年期存款利率较5年期高出5-10个基点。例如，亿联银行3年期、5年期整存整取存款挂牌利率分别为2.4%、2.3%；华瑞银行3年期、5年期定期存款利率分别为2.5%、2.4%。

　　某股份制银行零售部门人士分析，利率倒挂反映了银行对利率走势的判断，预计存款利率将持续下行，因此银行主动减少高利率中长期存款的吸收，导致中长期存款利率呈现更低态势。

　　他还表示，部分中小银行面临流动性压力，短期内提高短期存款利率以吸引资金流入，缓解短期资金紧张，但利率倒挂现象不会持续太久，是阶段性情况。

　　息差分化加剧

　　民营银行净息差水平远高于其他类型银行金融机构，但已呈现明显下行趋势，需降低负债端成本以稳定息差。

　　据金融监管总局数据，2024年民营银行各季度净息差分别为4.32%、4.21%、4.13%和4.11%，而其他类型银行机构净息差均在2%以下，且2024年末银行业整体净息差已下行至1.52%。

　　从年报来看，民营银行息差呈现分化趋势。无锡锡商银行净息差高达5.85%，北京中关村银行也达到4.31%。而部分银行息差则在2%左右，甚至1%以下；梅州客商银行净息差为1.89%，同比下降0.18个百分点；新安银行净息差同比下降1.16个百分点至0.76%。

　　息差较高的民营银行贷款结构零售化特征明显。例如，截至2024年末，无锡锡商银行个人消费贷款余额达226.57亿元，占总贷款比例78.26%；对公贷款余额仅占21.74%。

　　华瑞银行则与携程、得物等平台合作，布局出行金融领域，推广“联合贷”，资产配置集中于零售领域。截至2024年末，华瑞银行个人贷款占贷款总额近85%。

　　上述民营银行人士表示，个人贷款利率较高，部分银行加大零售业务占比，维持息差高位，但担忧不良率激增风险，以及与民营银行发展初衷是否相符。

　　负债端管理同样重要，部分民营银行正通过自营渠道建设减少对高息存款的依赖。例如，振兴银行自营存款占比已达80.99%，有效降低成本；裕民银行自营渠道客户数增长85%。

　　“高息揽储模式已难以为继，资产端收益率难以匹配。民营银行需从资产端和负债端两方面发力，减缓息差下降趋势，如发展中间业务，打造特色产品等。”上述民营银行人士称。

（文章来源：界面新闻）