AI导读：

近日，国内部分中小银行，特别是村镇银行继续下调存款利率。多家银行已大幅调降存款利率，国有大行的大额存单利率普遍在2%以下。息差收窄是驱动存款利率继续走低的关键因素。此外，随着存款利率的下行，存款流向也在发生变化，未来村镇银行存款增量将更加艰难。

近日，国内部分中小银行，特别是村镇银行，继续下调存款利率。这一趋势引发了市场的广泛关注。

据21世纪经济报道记者不完全统计，自4月以来，众邦银行、遂平中原村镇银行、兴宁珠江村镇银行等多家银行已大幅调降存款利率。例如，兴宁珠江村镇银行原来两年期、三年期和五年期的整存整取利率分别降至1.50%、1.60%、1.55%，甚至低于国有大行水平。

目前，国有大行的大额存单利率普遍在2%以下，如中国银行、农业银行、建设银行的一年期、两年期、三年期大额存单利率均较低。这一背景下，存款利率的下行对银行和客户来说已非新鲜事。

早在4月初，就有江苏一家城商行的零售负责人表示，将会再次调降利率，尤其是长期存款利率，而一年期、两年期的存款可能会上调。这一调整旨在减少高息长期负债，增加低息短期负债，调整负债结构。

息差收窄是驱动存款利率继续走低的关键因素。多家大行在业绩发布会上表示，降低负债成本是今年重点关注的事项之一。农业银行董秘刘清和交通银行副行长周万阜均坦言，2025年银行业的净息差承压。

除了降息以外，调整存款结构也是银行必须面对的问题。根据东北证券统计，截至2024年底，定期存款总规模同比增长7.28%，占总存款比例为59.03%。定期化程度继续加深，但进度放缓。

随着存款利率的下行，存款流向也在发生变化。记者调研发现，一季度不少银行存款规模稳定，客户对银行的品牌认可度变得更为重要。然而，对于村镇银行来说，未来的存款增量将更加艰难。

此外，随着存款利率进一步下行，存款资金从银行流向非银产品的概率逐步提升。当非银产品收益形成显著优势时，资金会从银行体系向非银产品迁移。尽管银行理财和公募基金存在波动，但收益体感高于银行存款。

然而，进入二季度后，由于非银固收类产品与定期存款的收益差距趋于收窄，负债搬家可能会阶段性回摆。

（文章来源：21世纪经济报道）