财报季，行业前排大哥的“成绩单”总是格外引人关注。近日，南都·湾财社通过剖析头部公司财报，透视中小银行生态变化，本期特别聚焦头部农商行。在三家万亿资产上市农商行中，重庆农商行、广州农商行已发布2024年财报。自2021年蔡建上任广州农商行董事长后，该行立志成为国内“一流商业银行”。然而，四年过去，广州农商行在2025年工作会议中坦言，对标健康的银行资产负债表，仍存在资产规模保持稳定但配置失衡、核心负债总体充裕但成本较高两大不足。与重庆农商行相比，广州农商行在科技、普惠和绿色贷款余额等核心数据上全面落后。

据wind数据，2024年末，广州农商行贷款及垫款总额虽超过重庆农商行，但人均创收仅约为重庆农商行的六成，人均创利更是仅约为后者的两成。广州农商行股价已连续3年下跌，较高点暴跌超70%，而重庆农商行股价自2021年以来已上涨87.4%。2025年是广州农商行“十四五”规划收官之年，蔡建承诺的“国内一流商业银行”目标能否兑现，备受瞩目。

广州农商行总资产虽已破万亿，但在蔡建提出的其他目标中，不少仍待检验。除了资产规模，蔡建还强调了“特色业务指标”要成为全国农商行排头兵。广州农商行在“十四五”规划中明确提出“未来五年将专注打造‘1+4’战略体系”，即在“一流”愿景引领下，重点布局乡村金融、产业金融、消费金融、财富金融四大特色业务。然而，在科技、普惠、绿色“三篇大文章”核心数据上，广州农商行均落后于重庆农商行。

不过，与自身相比，广州农商行在“五篇大文章”上仍亮出了自己的成效。2024年，该行制造业中长期贷款、绿色贷款、普惠小微自营贷款较上年末分别增长43.2%、39.4%、18.3%，远超全行贷款平均增速。特别是涉农方面，乡村金融被该行放在了“特色业务”首位。截至2024年末，广州农商行涉农贷款余额突破400亿元，涉农客户2.05万户。

在人均效益方面，蔡建提出，在广州农商行“十四五”规划内实现人均效益等发展质量指标稳居全国商业银行前列。然而，2024年，广州农商行净利润同比降幅进一步扩大至25.9%。人均创收为118.2万，仅为重庆农商行的60.8%；人均创利15.3万，仅为重庆农商行的22.2%。不良率高企也是侵蚀利润的一大原因。近年来，广州农商行加强风险管控，不良率有所下降，但仍高于全国商业银行平均水平。

面对资产质量承压、人均创利能力弱、利润大滑坡等挑战，广州农商行在近日召开的高质量发展大会上宣布启动“资产效益年”活动，蔡建提出通过优化资产结构等策略提升效益水平。广州农商行能否在“十四五”规划收官之年实现“一流”目标，我们拭目以待。

数据来源：公司财报

（文章来源：南方都市报）采写：南都·湾财社记者黄顺威