AI导读：

“五一”假期后，存款利率全面进入“1时代”，揭示银行资金结构变化：长期资金需求减弱，短期流动性需求增强。储户需重新审视资产配置，货币基金、现金管理类产品及低风险债券成为新选择，黄金等投资渠道也受关注。银行将更注重资金效率与风险管理，储户需主动管理财富。

　　□大河财立方记者 徐兵

　　“五一”假期后，存款利率全面进入“1时代”，引发市场热议。从国有大行至民营银行，再到城商行，过去常见的3%以上定期存款利率已难寻踪迹。这不仅是金融市场对流动性充裕的直接反映，更深层次地揭示了银行资金结构的变化：长期资金需求减弱，短期流动性需求增强。

　　传统上，银行依赖“长存短贷”模式盈利，长期存款被视为稳健的资金来源。然而，当前3年期定存利率普遍高于5年期，出现“倒挂”现象，打破了时间换取收益的传统逻辑。

　　银行缘何对长期存款失去青睐？在利率下行周期中，长期高息存款成为银行的负担。降低长期利率，引导储户转向短期产品，保持资金流动性和调控灵活性，成为银行的主动选择。

　　值得注意的是，此轮“降息潮”不仅是成本优化，更是风险管理策略。面对利率市场化，银行需保持调控空间，长期高息存款会限制这一空间。未来市场利率进一步下行，高息负债的银行将面临息差压力，与金融稳健发展目标相悖。因此，“短存短贷”模式正在兴起，银行资金运作逻辑正在重塑。

　　对于储户而言，传统的定期存款已非唯一稳健增值选择。存款利率进入“1时代”，促使储户重新审视资产配置。货币基金、现金管理类产品及低风险债券成为新选择。风险承受能力强的投资者，则开始关注股市、偏股型基金及黄金等投资渠道。银行策略调整促使储户走出利息依赖，寻求更高收益。

　　存款利率下行，是政策调控与市场结构优化的双重结果。未来，银行将更注重资金效率与风险管理。储户则需主动管理财富，应对利率下降带来的挑战。

（文章来源：大河财立方）