AI导读：

多家银行将消费贷年化利率阶段性上调至不低于3%，标志着消费贷“价格战”迎来拐点，市场逐渐回归理性。此举有助于纠正不可持续模式，引导市场转向可持续发展。同时，银行将竞争焦点转向场景渗透与体验升级，科技赋能成为转型的重要动力和保障。

　　证券时报记者黄钰霖

　　近期，多家银行对消费贷年化利率进行了调整，阶段性上调至不低于3%，标志着持续已久的消费贷“价格战”进入转折点，市场逐渐回归理性。

　　在促进消费方面，银行发挥着举足轻重的作用，消费贷更是功不可没。数据显示，截至2024年末，我国不含住房贷款的个人消费贷余额已达到21万亿元。得益于政策红利，2024年汽车换新超过680万辆，8大类家电换新超过5600万台，“以旧换新”消费市场增量高达1.3万亿元。金融活水还精准地流向了旅游、教育、装修等民生领域。通过提额、延长期限，无论是工薪族的家电换新计划，还是年轻家庭的亲子教育分期，低息消费贷都切实降低了消费门槛，释放了民生领域的潜在需求。

　　然而，在价格战的影响下，商业银行的净息差已收窄至1.52%的历史低位，部分银行甚至陷入了“高息揽储—低息放贷”的负循环，资金成本与收益倒挂的压力日益加剧。更为严重的是，信贷资金“脱实向虚”的现象依然存在，低息消费贷有可能沦为套利工具，从而引发金融空转风险。此次调整，正是对不可持续模式的及时纠正，引导市场从低息依赖转向可持续的发展模式。

　　只有当金融工具与消费场景深度融合，信贷资金才能有效激发和转化消费需求。未来，银行竞争的焦点将转向场景渗透与体验升级。一些股份制银行已与房产、家装品牌展开合作，将贷款服务嵌入到选房、装修、安居等环节；同时，部分城商行也在立足本地商户需求，联合网点为商户提供消费补贴。这种“金融+民生”的闭环模式，正是政策所倡导的“惠民生与促消费有机融合”的具体实践。

　　科技赋能则是这场转型的重要动力和保障。利用人工智能等前沿技术，构建用户画像，在识别风险的基础上精准推送至潜在客群，同时动态调整利率并实时监测资金流向，拦截套利行为于“第一公里”，这些都是银行在发展消费贷过程中必须面对和解答的问题。

　　消费金融的终极目标是惠及民生。未来，商业银行需要聚焦如何从粗放扩张转向精细化运营，如何从“价格竞争”转向“价值竞争”，这将成为消费金融领域的新战场。

（文章来源：证券时报）