AI导读：

近期多位百亿级全市场选股基金经理业绩回暖，成长派挖掘AI算力、创新药等机会，价值派深耕大金融、资源品。市场或迎来全面重估，先进制造领域成投资压舱石。

凭借二季度的积极调仓换股，近期多位“百亿级”全市场选股基金经理业绩显著回暖。华商基金胡中原、永赢基金高楠等管理的产品脱颖而出。“成长派”主动权益基金经理积极挖掘AI算力、创新药等板块机会；“价值派”基金经理深耕大金融、资源品等方向；执行“哑铃型策略”的基金经理则兼顾科技成长与高股息品种的配置。

部分基金经理表示，国内市场将迎来全面重估。在地产和基建投资均缺乏亮点的背景下，以AI算力为代表的先进制造领域独挑大梁，长期看有助于推动经济结构继续向高质量发展的方向转型。

深挖成长赛道龙头标的

Wind数据显示，截至7月22日，部分基金经理二季度以来回报率已超10%。结合二季度末最新持仓来看，部分主动权益基金经理深挖成长赛道龙头标的投资机会，取得了显著的成绩。

胡中原、杜猛、傅鹏博等基金经理二季度集中加仓AI算力板块。谢治宇则聚焦港股创新药板块。高楠、何帅、周蔚文等基金经理对上述两个方向均有布局。

Wind数据显示，截至7月23日，新易盛、三生制药二季度以来股价均已翻倍。

聚焦金融与资源方向

除成长风格的主动权益基金经理外，蓝小康、韩创等价值风格型的基金经理近期同样业绩亮眼，金融、资源等成为他们的焦点配置方向。

蓝小康持续看好港股和A股的低估值资产，其管理的中欧价值回报二季度大举加仓大金融及资源板块。韩创更聚焦资源及金融方向，他管理的大成景气精选六个月持有二季度新进重仓广晟有色、华泰证券等。

李晓星则采取“哑铃型”配置策略，重点布局了科技股以及红利品种。杨金金表示，会自下而上地寻找基本面“有望提前走出来”的公司。

市场将迎来全面重估

站在年中的位置，睿远基金傅鹏博、朱璘表示，企业二季度“抢出口”保持了外贸韧性，下半年国内出口或回落。谢治宇表示，以AI算力为代表的先进制造领域独挑大梁，长期看有助于推动经济结构继续向高质量发展转型。蓝小康认为，国内市场将全面重估，不仅是个别行业景气上行。

（文章来源：中国证券报）