界面新闻记者 | 安震

近期，汽车贷款市场迎来重要调整。大多数客户因划算而选择贷款方案，但“高息高返”模式正面临变革。5月底，已有几家国有银行暂停了车贷高息高返政策，近期股份行也在调整，购车人需及早决定，因报价每天都在变化。

“高息高返”指银行与汽车经销商合作，将部分贷款利润以佣金形式返还给汽车经销商，经销商再将部分返点以车价补贴等方式返还给购车人。然而，这一模式近期在多地迎来规范。四川、河南等地银行业协会相继发布自律公约，规范不合规的金融销售行为。

高息高返调整进行时

近日，界面新闻记者走访北京多家汽车销售4S店发现，“高息高返”政策确实有所调整。5月末，几家国有银行暂停了原先的返佣政策。有4S店销售负责人透露，5年期车贷大约可返客户贷款金额的12%，2年后可提前还款且不留违约金，总返点约为14%。

该负责人解释，以5%贷款利率计算，5年期贷款利息总收益约为25%，银行会将其中15%返给4S店，各店再根据销售情况返给客户，返点一般在10%到14%之间。目前，国有行车贷门槛较高，贷款资格多要求有北京市社保。建行等几个国有行已暂停高息高返模式，现有返点的多为股份制银行，但优惠条件已不如前。

记者走访发现，不仅不同银行提供的汽车贷款方案各异，不同品牌和同一品牌的不同销售门店返佣比例也有所差别。但无论是豪华车还是普通车，选择贷款购车普遍比全款购车优惠力度更大。

近期在宝马4S店置换新车的王先生展示其价格试算表，全款购车总计约97.4万元，而选择五年分期，两年后全额提前还款，总价格约93.6万元，直接节省约4万元。

银行高息高返“挤压”汽车金融公司

在汽车销售中，不少经销商以“两年免息”为宣传点。销售人员表示，这通常通过返点覆盖前两年利息。部分新能源汽车经销商则采取前两年0利息，后两年利息升高的方式实现免息。

中信诚国际报告显示，银行为维持贷款总量投放，加大汽车贷款投放力度，与汽车金融公司竞争，导致汽车金融公司在新车贷款市场中份额下降。银行为争夺业务量，必须推高返佣比例才能进入渠道合作门槛。

招联首席研究员董希淼认为，“高息高返”源于银行获客压力增大。车贷获客渠道被汽车经销商垄断，银行、汽车金融公司需通过经销商获客，促使金融机构通过返佣等方式扩大市场份额。

高息高返将成历史？

有国有银行总行人士表示，“高息高返”模式对银行来说，收益基本在两年以后。若客户在免息期结束后提前还款，贷款可能赔本。这也催生了经销商向无贷款需求客户推销贷款产品，并进行套利的现象。

因此，“高息高返”虽看似让银行、4S店和消费者三赢，但也存在风险，如增加银行信贷风险、加剧银行间竞争、使消费者背负高息债务等。目前，“高息高返”车贷已遭到监管部门规范和整改。

据公开报道，上海地区某国有大行已将2年内提前还款违约金调升。同时，多地监管机构已下发通知，建议银行维持适当返佣比例，防止恶性竞争。四川省、开封市银行业协会也发布了相关自律公约。

董希淼指出，“高息高返”将增加银行成本，收窄息差，导致汽车金融市场无序竞争。因此，这不利于市场健康持续发展。未来，“高息高返”模式将逐步规范并停止。

（文章来源：界面新闻）