近期，伴随多家城商行2024年年报的“出炉”，旗下消费金融公司业绩也不断披露。

其中，北银消费金融有限公司（下称“北银消金”）、杭银消费金融股份有限公司（下称“杭银消金”）、浙江宁银消费金融股份有限公司（下称“宁银消金”）、苏银凯基消费金融有限公司（下称“苏银消金”）、南银法巴消费金融有限公司（下称“南银消金”）等五家头部城商行系消费金融公司陆续交出年度“成绩单”。

纵向来看，这五家机构业绩均有不同程度增长，但分化趋势渐显。净利润方面，2024年，杭银消金净利润遥遥领先，南银消金净利润呈现爆发式增长，涨幅超170%，其余机构净利润和增幅相差不大。总资产规模上，北银消金的资产规模明显掉队。专业机构的研报指出，2024年，流量获取与风控能力成为消费金融机构构筑竞争壁垒的关键。

整体业绩稳健增长

北银消金资产规模“掉队”

从资产、净资产、利润和营收等关键指标来看，行业整体稳中有升，但分化趋势愈加显著。宁银消金总资产突破600亿元，稳居头部；南银消金、杭银消金、苏银消金总资产均超500亿元；北银消金仅141.70亿元，不足宁银消金的四分之一。

在净资产方面，杭银消金领跑，其余四家机构实力差距不大；北银消金净资产仅12.81亿元，差距明显。在净资产增速方面，杭银消金同比增长14.36%，位列首位；北银消金增速13.56%，位列第二。再看净利润，2024年，头部城商行系消费金融机构净利润普遍增长。

南银消金净利润爆发式增长，涨至3.03亿元；杭银消金净利润最高，为9.2亿元。营收方面，杭银消金和宁银消金公布数据，杭银消金营业收入52.66亿元，宁银消金营业收入29.90亿元。消金机构借力股东资源竞速，行业利润增长或迎挑战。

尽管整体盈利能力稳健，头部城商行系消金机构的发展路径正在发生分化，股东协同效应和流量转化能力成为关键。从股东背景来看，宁银消金最大股东为宁波银行；杭银消金前三大股东分别为杭州银行、迪润（天津）科技、中国银泰投资；北银消金的前三大股东分别为北京银行、桑坦德消费金融和利时集团；南银消金的前两大股东分别是南京银行和法国巴黎银行；苏银消金的第一大股东为江苏银行。

尽管北银消金背靠北京银行，但暂未展现出协同优势。宁银消金依托宁波银行强大的导流能力，线上联营贷款余额达352.43亿元。杭银消金第二大股东迪润（天津）科技由滴滴出行控股，显著提升线上获客效率。

据中诚信国际分析，净利差决定消费金融公司盈利能力的上限。2024年头部城商行系消费金融公司整体盈利能力稳健增长，但发展路径及盈利表现分化。当前消金公司普遍采用“线上第三方引流+自营”策略，但自主获客能力仍是短板。联合资信报告称，2024年消费金融行业整体净利润提升，但多数机构面临利润增长放缓的挑战。

（文章来源：南方都市报）