2024年，消费金融行业迎来重大调整，龙头机构增速放缓，而腰部机构却逆势突围。

头部机构如招联消费金融、中银消费金融等，2024年业绩均出现下滑。相反，中邮消费金融、海尔消费金融、杭银消费金融、宁银消费金融等腰部机构业绩普遍上涨。

4月21日，博通分析金融行业资深分析师王蓬博指出，2024年消金行业呈现出“头部缩表、腰部赶超”的现象，市场竞争激烈，获客成本逐年上升，宏观经济波动也影响了中低收入客群的偿债能力。

业绩分化明显

最新财报显示，头部机构的增速放缓已引起市场广泛关注。例如，招联消费金融的营业收入和净利润同比均下降，中银消费金融的净利润更是大幅下滑约91.62%。

素喜智研高级研究员苏筱芮认为，侧重线下业务的机构业绩放缓，与线下模式的高成本和人力投入，以及长账龄资产风险暴露滞后有关。

王蓬博则进一步分析，部分消金机构依赖大额贷款和线下业务，在当前市场环境下显得不够灵活，导致不良贷款率上升，利润空间被压缩。

值得注意的是，腰部消金机构在2024年普遍迎来了较好的增长期，成为消费金融行业的一大亮点。海尔消费金融、宁银消费金融、中邮消费金融等机构均实现了两位数的业绩增长。

海尔消费金融相关负责人表示，2024年依托股东资源，进一步优化了业务结构，聚焦细分消费场景，为各类群体提供小额、分散的金融服务。

腰部机构崛起原因

腰部机构业绩普涨的原因何在？王蓬博分析道，一方面，腰部机构业务基数小，具有更大的灵活性和增长空间；另一方面，部分机构通过加强股东协同、与其他机构合作等方式，拓展了业务渠道。

在已开业的31家消金机构中，建信消费金融作为“后来者”，2024年末资产总额达到125.73亿元，尽管净利润较低，但显示出其增长潜力。

与此同时，尾部阳光消费金融的净利润则明显下降。

风控领域新趋势

随着Deepseek技术的兴起，金融机构纷纷尝试将其应用于客服、营销、优化办公流程等场景。海尔消费金融、招联消费金融等机构已接入Deepseek，以提升风控和运营效率。

海尔消费金融首席信息官梁树峰表示，Deepseek带来了成本的降低和效果的提升，可以私有化部署，满足数据安全及监管要求。

然而，也有消金行业从业者坦言，虽然大多数金融机构布局了Deepseek，但其在消金机构中的应用仍处于初级阶段，更多是辅助作用。

风控模型仍以机构自有模型为主，Deepseek主要起到特征验证和风险提示的作用，为现有风控模型提供决策参考。

（文章来源：华夏时报）