AI导读：

7月29日债市震荡走弱，国债期货全线收绿，银行间现券收益率多数上行。公开市场单日净投放2344亿元，资金利率普遍回落。机构认为下半年逆周期调节政策将优化，提振消费增量政策有望加快落地。

　　新华财经北京7月29日电债市周二（7月29日）震荡走弱，受股债跷跷板效应影响，午后资本市场强势表现施压，国债期货转跌、全线收绿，银行间现券收益率多数快速上行；公开市场单日净投放2344亿元，跨月流动性基本无虞，资金利率普遍回落。

　　机构认为，下半年逆周期调节政策将优化，推动大规模设备更新和消费品以旧换新仍是扩大内需的重要抓手，提振消费增量政策有望加快落地。市场多在等待月末重要会议消息指引。

　　【行情跟踪】

　　国债期货收盘全线下跌，30年期主力合约跌0.78%，10年期主力合约跌0.25%，5年期主力合约跌0.17%，2年期主力合约跌0.06%。银行间主要利率债收益率午后快速上行，10年期国开债“25国开10”收益率上行3BPs至1.829%。

　　中证转债指数收盘上涨0.14%，天路转债、泰福转债等涨幅居前。通光转债、博汇转债等跌幅居前。

　　【海外债市】

　　北美市场方面，美债收益率多数下跌，2年期美债收益率跌0.41BP报3.923%。亚洲市场方面，长端日债收益率多数回升，10年期日债收益率上行0.8BP至1.571%。欧元区市场方面，10年期法债收益率跌3.5BPs报3.348%。

　　【一级市场】

　　国开行2年、5年、10年期金融债中标收益率分别为1.5428%、1.6427%、1.7688%，全场倍数分别为3.57、2.98、2.6。

　　【资金面】

　　央行7月29日以固定利率、数量招标方式开展了4492亿元7天期逆回购操作，操作利率1.40%，单日净投放2344亿元。Shibor短端品种多数下行，隔夜品种下行10.1BPs报1.366%。

　　【机构观点】

　　中信证券：8月流动性缺口的绝对规模压力不大，财政和货币政策对流动性格局的风险可控。中金固收：理财规模尚属稳定，对信用债需求仍在，利率债调整空间和信用利差大幅走扩的风险不大。

（文章来源：新华财经）